Пут опцион. Put Option

Покупка пут опциона это. Опцион: суть, типы и основные понятия

Пут-опцион

Это наиболее часто встречаемая опционная стратегия, в которой пут опцион выполняет функции страховки. Можно привести следующий пример.

Что такое ОПЦИОНЫ ?!

Предположим, инвестор располагает акциями XYZ, текущая рыночная цена которых составляет Далее положим, что премия по November 90 put составляет 2. До даты истечения в ноябре максимально возможные потери инвестора по акциям XYZ ограничиваются 5 пунктами: на 3 пункта опцион находится вне денег, и 2 пункта уплачены в качестве премии за опцион. Если цена базовых акций растет, инвестор реализует прибыль за минусом 2 пунктов, уплаченных за опцион.

Электронная торговля

В том случае, если на дату истечения опциона цена акции XYZ упадет ниже 90, инвестор может продать базовые акции по цене 90 или ликвидировать пут опцион и реализовать прибыль.

Инвестор, имеющий в наличии акции и покупающий пут опцион на каждые имеющиеся акций, не ставит целью получение прибыли по опциону. Он пытается защитить стоимость своих вложений. Это своего рода страхование против значительного краткосрочного падения цены базовых акций. Инвестор, который открыл позицию по опционы для айфона, может купить опцион пут в качестве защитной меры на тот случай, если он сомневается в правильности своего прогноза относительно движения цены базовых акций.

Покупка пут опциона "в деньгах" обеспечивает инвестору максимальную защиту в случае падения цены базовых акций. Покупка пут опциона, покупка пут опциона покупка пут опциона это "неглубоко вне денег" обеспечивает меньшую защиту, как показано выше. Покупка пут опциона "глубоко вне денег" является чрезвычайной мерой: она не обеспечивает сильной защиты от небольшого снижения цены акций, но надежна как страховка на случай катастрофического падения цены. Оптимальным вариантом следует считать покупку пут опциона "неглубоко вне денег" как предоставляющим наилучшее соотношение между риском и вознаграждением.

Каждый индивидуальный инвестор или портфельный менеджер должен решить, какой пут опцион наилучшим образом соответствует его целям. Нужно определиться в соотношении принимаемого на себя риска и ожидаемого вознаграждения. Это решение аналогично тому, которое принимается при выборе размера франшизы в момент покупки страхового полиса.

вывести токен на биржу

Чем ниже размер франшизы чем выше уровень защитытем выше стоимость полиса. Словарь опционов Adjustments - корректировка - покупка или продажа некоторого числа опционов с определенным коэффициентом "дельта" с целью приведения покупка пут опциона это к "дельта"-нейтральному состоянию. Ask - запрашиваемая цена, цена продажи - цена, по которой трейдер готов продать опционный спрэд или иной финансовый инструмент.

At-the-money - "при деньгах" - термин, используемый для описания статуса опциона, цена исполнения которого в точности соответствует цене лежащего в его основе актива.

Bear Put Debit Spread - медвежий дебетовый пут спрэд - медвежий опционный спрэд, сочетающий покупку пут опциона "почти в деньгах" и продажу пут опциона "вне денег". Данный покупка пут опциона это характеризуется ограниченным риском, ограниченной потенциальной прибылью и отсутствием маржевых требований.

Bell Curve - колоколообразная кривая - графическая интерпретация распределения случайных результатов. Bid покупка пут опциона это предлагаемая цена, цена покупки - цена, по покупка пут опциона это трейдер готов купить опционный спрэд или иной финансовый инструмент.

Break-even - уровень безубыточности - цена базового актива, при которой опционная позиция не является ни прибыльной, ни убыточной "при своих".

покупка пут опциона это

Brokerage commission - брокерская комиссия - вознаграждение брокера за совершение сделки. Bull Call Debit Spread - бычий дебетовый колл спрэд - бычий опционный спрэд, сочетающий покупку опциона колл "почти покупка пут опциона это деньгах" и продажу опциона колл "вне денег". Butterfly Spread - спрэд "бабочка" - сложная опционная стратегия, основанная на комбинации бычьего и медвежьего спрэдов. При построении используются четыре опциона "четыре крыла бабочки" с разными ценами исполнения или разными сроками истечения.

Один опцион имеет более высокую цену страйк, второй - более низкую цену страйк по сравнению со средними ценами исполнения двух других опционов. Все спрэды "бабочка" характеризуются ограниченным риском и ограниченной потенциальной прибылью.

Покупка опциона пут - Как это делается

Butterfly short покупка пут опциона это короткий спрэд "бабочка" - опционный спрэд, приносящий прибыль в случае стабильного движения базовой цены в том или ином направлении. Buying the Wings - покупка "крыльев" - покупка опционов с наибольшей и наименьшей ценой исполнения в рамках построения длинного спрэда "бабочка" или "кондор". Calendar Skew - календарное отклонение - ситуация, при которой месяц истечения определенного контракта характеризуется значительно большей или меньшей средней ожидаемой волатильностью по сравнению с другими месяцами.

Calendar Покупка пут опциона это - календарный спрэд - опционная стратегия, основанная на одновременной покупке и продаже покупка пут опциона это одного класса, имеющих разные сроки исполнения. Если цены страйк опционов равны, спрэд называется горизонтальным, если цены исполнения различны, спрэд называется диагональным.

Позиция создается для получения прибыли в моменты календарных отклонений. Call - опцион колл - опцион, покупатель которого приобретает право купить определенное количество базового актива по оговоренной цене в течение фиксированного периода времени.

Продавец колл опциона предоставляет это право в обмен на полученную при продаже опциона премию. Call Backspread - обратный колл спрэд - бычья опционная позиция, созданная на основе продажи колл опциона "при деньгах" или покупка пут опциона это деньгах" и покупки двух колл опционов с более высокой ценой исполнения. Данная позиция характеризуется неограниченным потенциалом прибыли при росте базовой цены и ограниченным риском потерь в случае падения базовой цены. Позиция имеет значительный коэффициент "вега" и может использоваться в периоды роста волатильности.

Call Ratio Spread - пропорциональный колл спрэд - скорее бычий опционный спрэд, основанный на покупке колл опциона "почти в деньгах" и продаже двух или более колл опционов "вне денег".

Опцион Put - популярный биржевой дериватив

Данная позиция, созданная с кредитовым сальдо, имеет значительный диапазон прибыльности, но размер возможной прибыли ограничен, тогда как потенциальные потери. Все спрэды "кондор" характеризуются ограниченным риском и ограниченным потенциалом прибыли.

Condor short - короткий спрэд "кондор" - опционный спрэд, приносящий прибыль в случае значительного движения базовой цены в том или ином направлении. Contract Skew - контрактное отклонение - ситуация, в которой опционы с одинаковой датой истечения имеют четкое распределение уровней волатильности.

мой демо счет на олимп трейд в долларах etherium usd

Contract Покупка пут опциона это positive - положительное контрактное отклонение, при котором ожидаемая волатильность обычно увеличивается с каждой более высокой ценой исполнения.